Schwab options trading requirements

Compreender os requisitos de margem para venda de lançamentos nus Se você planeja vender opções de venda. Você precisa entender os requisitos de margem. Então, a Wersquore irá definir as autorizações de negociação que seu corretor exigirá para que você execute esse tipo de comércio e explique os requisitos de margem. Com frequência, empregamos uma estratégia pela qual vendemos uma opção de venda para pagar uma opção de compra. Identificamos essas negociações como spreads de crédito ou débito. Esta estratégia funciona bem quando as ações estão se apreciando, digamos opções negociando artigos. Quando o prémio de chamada é elevado, a venda coloca para reduzir o custo do comércio melhora consideravelmente a probabilidade de ganhar um lucro e aumenta o seu retorno. Nós sabemos que pode ser frustrante comprar uma chamada em um estoque que sobe e a chamada perde dinheiro. Na maior parte do tempo, a volatilidade implícita com preço nas opções era maior que a volatilidade realizada do estoque. Como resultado, o estoque pode subir e a opção expira com pouco ou nenhum valor. A desvantagem de vender uma compra para comprar é que você está exposto a perdas potencialmente crescentes se o estoque declinar abaixo do preço de exercício. No vencimento, se o estoque se depreciar abaixo do preço de exercício, você provavelmente irá colocar o estoque e assumir a perda representada pelo valor do preço da ação abaixo do ato de colocar menos o prêmio líquido coletado. Entendendo os Requisitos de Margem de Venda de Requisitos Nus Para os nossos exemplos, a Wersquoll usa os requisitos de margem de Charles Schwab, porque eles são superiores aos mínimos exigidos pela Autoridade Reguladora do Setor Financeiro (FINRA) e as trocas de opções para negociações de opção em ações básicas. Os requisitos de margem de Schwabrsquos são representativos da indústria. Você deve verificar os requisitos específicos do seu corretor para saber exatamente quais os padrões de margem que eles aplicam. Por favor, note: ter uma autorização de margem dentro da sua conta de corretagem não significa que você será forçado a entrar na margem com suas operações de opções. Se você tiver dinheiro suficiente ou participações em sua conta para cobrir os requisitos de margem, uma troca não ativará a ativação da margem (capacidade de empréstimo) que está disponível para você. Aprovação de negociação de opções do seu corretor Quando você abre sua conta com um corretor, você deve solicitar autorização de negociação de opções. Na Schwab, eles classificam a autorização de negociação de opções com quatro categorias de aprovações que variam de 0 a 3. (Para obter mais informações, consulte os níveis de aprovação de opções explicados.) Para comprar chamadas, você precisará obter pelo menos aprovação de Nível 1. Conforme explicado abaixo, você também pode vender peças nuas com habilitação de Nível 1, mas os requisitos de margem são muito maiores do que se você possuir uma autorização de negociação de Nível 3. Se você tiver a experiência necessária, recomendamos que obtenha a aprovação do Nível 3. Nosso comércio de ldquospreadrdquo é um comércio de duas pernas, nós compramos uma ligação e vendemos uma venda. Na indústria, isso é muitas vezes referido como um comércio de reversão de risco. A primeira etapa do nosso comércio envolve a compra de uma chamada. Quando você compra uma chamada, seu risco total é a quantidade de dólares que você pagou quando iniciou o comércio. Mesmo que o estoque vá para zero, você não terá nenhuma responsabilidade adicional. Você também perderá todo seu investimento inicial. Novamente, se você trocar com Schwab, você terá que obter aprovação de nível 1. A outra etapa do nosso comércio envolve a venda de um vestido nua. Antes que você considere vender uma venda desnuda, você deve ter: Um saldo de conta de pelo menos 25.000 valores patrimoniais líquidos. Schwabrsquos Nível 1 opções de comércio de autoridade para vender uma colocada nua em dinheiro garantido Schwabrsquos nível 3 opções de comércio autoridade para vender um colocado nua na margem. A Schwab permite que os investidores vendam colocados nus em bases garantidas em dinheiro em uma conta IRA, desde que possuam autoridade de negociação de opções de Nível 1 e a conta tenha mais de 25.000 de valor patrimonial líquido. O que é Cash Secured A venda de um put para abrir com base em dinheiro requer que você carregue toda a obrigação potencial de caixa do comércio em sua conta. Por exemplo, se você vender para abrir 10 contratos do Palm (PALM) 5 de maio Colocação em dinheiro, o Schwab exige que você tenha 5.000 em sua conta (10 contratos x 100 ações por contrato x 5 preço de ações 5.000 mdash veja As transações de amostra abaixo). Se você colocar o estoque em 5, ter o dinheiro em sua conta assegura que você poderá honrar sua obrigação de compra. Naked Put Selling on Equities mdash Nível 3 Requisitos de margem (Schwab) Stocks 5 e Greater A boa notícia é o requisito de margem se você tiver uma habilitação de Nível 3 é substancialmente menor que o requisito garantido em dinheiro. A notícia ruim é calcular a margem de Nível 3 de Schwabrsquos exige fazer um pouco mais de matemática. A margem requerida com a aprovação do Nível 3 geralmente é a solução para a seguinte equação: (25 do valor de mercado subjacente do stockrsquos a opção de pedir preço ndash qualquer quantia fora do dinheiro) x 100 (por contrato) x a quantidade de contratos A O valor da equação acima deve ser maior do que: (A opção pede o preço 10 do preço de negociação atual do stockrsquos) x 100 (por contrato) x o número de contratos, ou O número de contratos x 500 por contrato. Se qualquer um desses dois cálculos produzir uma margem de margem maior, então o valor mais alto é usado. Para os estoques que estão negociando abaixo de 5, a venda de itens desnudos é feita com base em dinheiro em todas as contas. Exemplo de cálculos de margem Os quatro exemplos a seguir cobrem ações do que a faixa de preço de 2 a 65. O requisito de margem de Schwabrsquos é mostrado na caixa preta na coluna intitulada ldquoMargin Requiredrdquo Os requisitos de margem mostrados acima são para ações e índices baseados em estreitas. Os índices de base ampla possuem requisitos de margem mais baixos. Os ETFs de duplo e triplo têm requisitos de margem muito maiores. Em qualquer caso, sempre verifique com seu corretor os requisitos de margem atual. A FINRA, as trocas de opções e os corretores mudam seus requisitos de margem periodicamente. Se você é um comerciante experiente confortável com a margem, isso pode ser uma boa ferramenta no seu arsenal de negociação. Mas queremos enfatizar novamente, ter uma autorização de margem dentro de sua conta de corretagem não significa que você será forçado a entrar em margem com suas negociações de opções. Se você tiver dinheiro suficiente ou participações em sua conta para cobrir os requisitos de margem, uma troca não ativará a ativação da margem (capacidade de empréstimo) que está disponível para você. Artigo impresso de InvestorPlace Media, investorplace201004margin-requirements-for-selling-naked-puts. Copy2017 InvestorPlace Media, LLCOption Equity Requirements 100 do custo, frente ao caixa 25 do valor de mercado das garantias subjacentes, menos qualquer valor fora do dinheiro, mais o prêmio da opção atual (marcado para o mercado). Mínimo: o maior de 25.000 ações, ou o prémio de opção mais 10 do valor de mercado de títulos subjacentes, ou 500 por contrato. 100 do prêmio do contrato longo, mais: Call Spread O valor da diferença entre os preços de exercício, se o preço de exercício do contrato longo for maior que o exercício do contrato curto. Mínimo: 5.000. Coloque Spread O valor da diferença entre os preços de exercício, se o preço de exercício do contrato curto for maior que o exercício do longo contrato. Mínimo: 5.000. O maior dos dois requisitos de contrato descobertos, mais o prêmio de opção atual do outro contrato (marcado para o mercado). Mínimo: 25,000. 100 de custo, no acumulado 20 do índice subjacente, menos qualquer valor fora do dinheiro, além do prêmio da opção atual (marcado para o mercado). Mínimo: o maior de 25.000 ações, ou o prémio de opção mais 10 do valor de mercado de títulos subjacentes, ou 500 por contrato. 100 do prêmio do contrato longo, mais: Call Spread O valor da diferença entre os preços de exercício, se o preço de exercício do contrato longo for maior que o exercício do contrato curto. Mínimo: 5.000. Coloque Spread O valor da diferença entre os preços de exercício, se o preço de exercício do contrato curto for maior que o exercício do longo contrato. Mínimo: 5.000. O maior dos dois requisitos de contrato descobertos, mais o prêmio de opção atual do outro contrato (marcado para o mercado). Mínimo: 25,000. Sujeito a alterações a qualquer momento por Schwab. Para se proteger, a Schwab pode, a seu critério e sem aviso prévio, revalorizar valores mobiliários, restituir os requisitos ou ajustar a SMA inflada (Conta Especial de Memorando) a qualquer momento. Schwab mantém total discrição para determinar como emparelhar as opções que podem constituir um spread qualificado. Veja Saldos Qualificados. Com um spread qualificado, a opção comprada é obrigada a expirar no mesmo mês ou mais do que a opção vendida. Quando há mais de uma maneira possível de emparelhar as opções disponíveis em sua Conta, a Schwab tem a discrição para determinar os emparelhamentos de spread. O Schwab pode emparelhar opções de uma maneira que não produz os requisitos de margem mais baixa possíveis. Copyright Charles Schwab amp Co. Inc. 2017. Todos os direitos reservados. Membro SIPC. (0711-4449) Plataforma de Software de Negociação: StreetSmart Edge Schwab Trading Services 500 Termos e Condições de Promoção de Negociações sem Comissão 1. Com um depósito líquido qualificado de 100.000, ganhe 500 comércios online sem comissão. Oferta válida para pessoas que fazem um depósito líquido qualificado em uma conta de corretagem de varejo Charles Schwab amp Co. Inc. (Schwab) dentro de 45 dias após a inscrição na oferta. Os depósitos líquidos são ativos depositados na conta inscrito menos os ativos retirados da conta e transferidos para fora da Schwab. Somente ativos exclusivos para a Schwab qualificam ativos transferidos de afiliadas que não sejam Schwab Retirement Plan Services, Inc. e Schwab Retirement Plan Services Company estão excluídos. Os negócios serão creditados na conta inscrito dentro de aproximadamente uma semana de confirmação do depósito líquido qualificado. As negociações aplicam-se apenas ao patrimônio líquido básico, ao fundo negociado em bolsa (ETF) e às comissões de opções e opções por contrato até 20 contratos por negociação (taxas padrão por contrato aplicam-se para contratos adicionais). As taxas de transação, intercâmbio e regulamentação estrangeiras ainda se aplicam. Somente os negócios feitos através das plataformas de negociação Schwab, Schwab e Schwab Wireless são elegíveis. As negociações expirarão 365 dias depois de serem creditadas em sua conta e não serão aplicadas a negócios executados anteriormente. Nenhum crédito será concedido para os negócios não executados. A Schwab reserva-se o direito de alterar os termos da oferta ou encerrar a oferta a qualquer momento sem aviso prévio. Esta oferta é limitada a uma por conta, com apenas uma conta inscrita por cliente. Não podem receber mais de 500 negócios por cliente de acordo com todas as ofertas promocionais em qualquer período de 12 meses. Esta oferta não se aplica a contas de corretagem administradas por consultores de investimentos independentes ou inscritas em um serviço de assessoria, a Conta Global da Schwab, planos de aposentadoria cobertos pela ERISA, certos planos e contas de aposentadoria qualificados ou contas de poupança educacional. Esta oferta não é transferível, vendável ou válida em conjunto com qualquer outra oferta e está disponível apenas para residentes dos EUA. Empregados, contratados ou pessoas associadas de forma semelhante à Schwab ou a uma afiliada da Schwab ou seus cônjuges e funcionários de qualquer organização reguladora de valores mobiliários ou câmbio não são elegíveis. Podem ser aplicadas outras restrições. A orientação recente do IRS pode afetar sua capacidade de fazer mais do que um IRA para o rolamento do IRA em um período de um ano. Quaisquer impostos relacionados à oferta são de sua responsabilidade. 2. Restrições aplicáveis: a comissão de 8,95 estável não se aplica a transações de ações no exterior, grandes transações de blocos que exigem tratamento especial, horários de comissões negociadas pelo empregador aplicáveis ​​a transações de compensação de capital ou transações de ações restritas. As ações ordinárias estrangeiras que negociam on-line no mercado de balcão dos EUA (OTC) e não se estabelecem nos EUA terão uma taxa de 50 transações estrangeiras adicionada ao custo da transação. Todas as operações telefônicas automatizadas e automatizadas estão sujeitas a taxas de serviço. É necessário um depósito mínimo de 1.000 para abrir a maioria das contas de corretagem da Schwab. Podem ser aplicadas derrogações. Consulte o Guia de preços Charles Schwab para obter detalhes. As transações de compensação de capital de funcionários estão sujeitas a cronogramas de comissões separadas. 3. Avaliações e avaliações são alimentadas por Bazaarvoice Informações sobre clientes falam, classificações e avaliações por clientes da Schwab As classificações e avaliações são enviadas voluntariamente pelos clientes e são selecionadas para aceitação de acordo com as Diretrizes de publicação antes da publicação. Consulte as Diretrizes de publicação para obter detalhes sobre quais comentários são publicados. As pontuações médias são baseadas em avaliações publicadas para a (s) conta (s) e serviços indicados e não incorporam classificações e avaliações que não satisfazem as Diretrizes de Publicação. As classificações e as avaliações são adicionadas continuamente e as avaliações médias são atualizadas dinamicamente à medida que as avaliações são adicionadas ou removidas. Durante o período de 112017 a 1272017, foram enviadas 3.261 críticas, 2.591 foram aceitas e 670 não foram aceitos para publicação de acordo com as Diretrizes de publicação. A classificação dos comentários por comentários em destaque mostra os comentários selecionados por Charles Schwab amp Co. Inc. e Schwab Bank com base em critérios subjetivos considerados relevantes no momento da seleção, incluindo prioridades de marketing. As classificações e opiniões expressas pelos clientes não devem sugerir o desempenho futuro ou a adequação de qualquer tipo de conta, produto ou serviço para qualquer cliente específico e podem não ser representativas da experiência de outros clientes. Charles Schwab amp Co. Inc. e Schwab Bank não podem garantir a precisão das informações incluídas nas avaliações dos clientes. Classificações e Comentários são alimentados por Bazaarvoice, um fornecedor de terceiros que não está afiliado com Charles Schwab amp Co. Inc. ou Schwab Bank. Se você tiver dúvidas ou dúvidas adicionais sobre Ratings amp Reviews ou gostaria de verificar sua autenticidade, entre em contato com um representante da Schwab em 800-435-4000. O número de telefone em sua declaração, ou por e-mail em ratingsandreviewsschwab. 4. Aviso de crédito: do Investors Business Daily, 26 de janeiro de 2017, copy2017 Investors Business Daily, Inc. Todos os direitos reservados. Usado com permissão e protegido pelas Leis de Direitos Autorais dos Estados Unidos. É proibida a impressão, cópia, redistribuição ou retransmissão deste Conteúdo sem permissão expressa por escrito. Resultados baseados em uma pesquisa Investors Business Daily (IBD) e TechnoMetrica de 10.480 visitantes do site da IBD entre outubro e dezembro de 2017. Esses indivíduos foram convidados a nomear e avaliar o seu principal corretor online. Limitando a análise de dados apenas para as empresas que foram citadas por 100 ou mais participantes, treze corretores on-line foram classificados com base nas notas do Índice de Experiência do Cliente para onze atributos separados. Para obter mais informações sobre como as classificações foram calculadas, veja Critérios e metodologia da IBDs. As opções possuem um alto nível de risco e não são adequadas para todos os investidores. Certos requisitos devem ser atendidos para trocar opções. As estratégias de opções de várias percursos envolverão várias comissões. Leia o Documento de Divulgação de Opções intitulado Características e Riscos de Opções Padronizadas antes de considerar qualquer transação de opção. O Schwab Trading Services inclui acesso a plataformas de negociação StreetSmartreg, a Comunidade de Comércio de Schwab e acesso prioritário aos especialistas de comércio de Schwab. Ligue para 888-245-6864 para solicitar acesso (uma conta de corretagem Schwab é necessária). Não há taxas para usar o Schwab Trading Services. Outras taxas de conta, taxas de dados opcionais, despesas do fundo e comissões de corretagem podem ser aplicadas. A Schwab reserva-se o direito de restringir ou modificar o acesso a qualquer momento. O acesso a serviços eletrônicos pode ser limitado ou indisponível durante períodos de demanda máxima, volatilidade do mercado, atualizações ou manutenção de sistemas, ou por outros motivos. Charles Schwab amp Co. Inc. (Schwab) (Membro SIPC) e optionsXpress, Inc. (optionsXpress) (Membro SIPC) são empresas separadas, mas afiliadas e subsidiárias da The Charles Schwab Corporation.